گزارش بازار سرمایه امروز ۱۲ مهر ۱۴۰۵/ بورس قرمزپوش شد

 شاخص کل بورس امروز ۲۴ هزار و ۷۹۰ واحد، معادل ۰.۳۲ درصد، کاهش یافت و در ارتفاع ۷ میلیون و ۷۸۳ هزار و ۲۷۹ واحد ایستاد. شاخص کل هم‌وزن نیز با افت ۵ هزار و ۴۵۳ واحدی، معادل ۰.۲۶ درصد، به ۲ میلیون و ۶۳ هزار و ۲۶۸ واحد رسید. به این ترتیب، افت بازار اگرچه محدود بود، اما ترکیب معاملات از افزایش فشار عرضه در پایان روز حکایت داشت.

در جریان معاملات، بازار در ابتدا نشانه‌هایی از مقاومت در برابر موج فروش نشان داد. بخشی از نمادهای منفی توانستند با افزایش تقاضا به محدوده تعادل برگردند و برای مدتی از شدت فشار عرضه کاسته شد. با این حال، این روند دوام چندانی نداشت و در نیمه دوم معاملات بار دیگر فروشندگان دست بالا را پیدا کردند.

نتیجه این تغییر موازنه در پایان معاملات کاملا قابل مشاهده بود. امروز ۵۳۰ نماد در محدوده منفی قرار گرفتند، در حالی که ۳۳۳ نماد سبزپوش بودند. در صف‌های خرید و فروش نیز فاصله معناداری میان دو طرف شکل گرفت؛ به طوری که ۳۲۷ صف فروش در برابر ۱۷۲ صف خرید ثبت شد. به بیان دیگر، تعداد صف‌های فروش تقریبا دو برابر صف‌های خرید بود و این موضوع یکی از مهم‌ترین نشانه‌های غلبه عرضه در معاملات امروز محسوب می‌شود.

با وجود این فضای منفی، گردش پول در بازار سهام همچنان قابل توجه بود. ارزش معاملات سهام، حق‌تقدم و صندوق‌های سهامی به ۵۱ هزار و ۲۱۲ میلیارد تومان رسید. این رقم نسبت به روز گذشته که ارزش معاملات به ۶۴ هزار و ۱۶۶ میلیارد تومان رسیده بود، کاهش نشان می‌دهد، اما همچنان از فعال بودن جریان معاملات حکایت دارد. حجم معاملات نیز ۹۸ میلیارد سهم ثبت شد.

در سمت سفارش‌ها نیز تقاضا به طور کامل عقب‌نشینی نکرد. ارزش سفارش‌های خرید به ۷ هزار و ۵۱۸ میلیارد تومان رسید، در حالی که سفارش‌های فروش ارزشی معادل ۶ هزار و ۵۹۶ میلیارد تومان داشتند. بنابراین اگرچه در تعداد نمادها و صف‌ها، فروشندگان برتری داشتند، اما سمت تقاضا همچنان ظرفیت قابل توجهی برای جذب عرضه نشان داد.

با این حال، تصویر جریان نقدینگی چندان امیدوارکننده نبود. در پایان معاملات، ۸۲۰ میلیارد تومان پول حقیقی از سهام، حق‌تقدم و صندوق‌های سهامی خارج شد. همزمان خروج پول از صندوق‌های درآمد ثابت نیز به یک هزار و ۳۴۸ میلیارد تومان رسید.

سرانه خرید در معاملات امروز ۸۷ میلیون تومان و سرانه فروش ۱۱۹ میلیون تومان بود. همچنین قدرت خرید به منفی ۱.۳۸ رسید؛ ارقامی که نشان می‌دهد فروشندگان نه‌تنها از نظر تعداد نمادها، بلکه از نظر اندازه سفارش‌ها نیز دست بالاتری نسبت به خریداران داشته‌اند.

در مجموع، معاملات امروز بورس تصویری دوگانه از بازار ارائه کرد؛ از یک سو ارزش معاملات همچنان بالا و تقاضا فعال بود و از سوی دیگر، افزایش تعداد نمادهای منفی، رشد صف‌های فروش و خروج پول حقیقی نشان داد که سمت عرضه فعلا دست بالاتر را در اختیار دارد. بنابراین نقطه مهم معاملات امروز، نه صرفا افت ۰.۳۲ درصدی شاخص کل، بلکه تغییر موازنه معاملات به زیان خریداران در نیمه دوم روز بود.

بورس قرمزپوش شد

به گزارش خبرگزاری خبرآنلاین،معاملات بازار سهام در دقایق ابتدایی امروز با فشار فروش آغاز شده و شاخص‌های اصلی بورس و فرابورس در محدوده منفی قرار گرفته‌اند. در ساعت ۱۰:۰۱، شاخص کل بورس تهران با کاهش ۶ هزار و ۷۶۱ واحدی به سطح ۷ میلیون و ۸۰۱ هزار و ۳۰۷ واحد رسیده است. همزمان شاخص هم‌وزن نیز ۵ هزار و ۲۰۴ واحد افت کرده و روی رقم ۲ میلیون و ۶۳ هزار و ۵۱۸ واحد ایستاده است؛ موضوعی که نشان می‌دهد فشار عرضه تنها در نمادهای شاخص‌ساز متمرکز نیست و بخش قابل‌توجهی از نمادهای بازار نیز با کاهش قیمت مواجه شده‌اند.

ارزش بازار بورس در این مقطع حدود ۲۲۵ میلیون و ۹۱۳ هزار میلیارد ریال گزارش شده است. ارزش معاملات نیز از ۱۹۸ هزار میلیارد ریال عبور کرده و حجم معاملات به بیش از ۴۱ میلیارد سهم رسیده است. این ارقام در حالی ثبت شده‌اند که بازار هنوز در ابتدای ساعات معاملاتی قرار دارد و بنابراین برای ارزیابی نهایی سمت‌وسوی معاملات، باید روند ورود نقدینگی و تغییر آرایش صف‌های خرید و فروش در ادامه بازار را زیر نظر گرفت.

در فرابورس نیز وضعیت مشابهی مشاهده می‌شود. شاخص کل فرابورس با افت حدود ۳۷۹ واحدی به ۶۱ هزار و ۶۶۷ واحد رسیده است. ارزش بازار اول و دوم فرابورس حدود ۳۳ میلیون و ۱۲۲ هزار میلیارد ریال و ارزش بازار پایه حدود ۸ میلیون و ۱۳۰ هزار میلیارد ریال اعلام شده است. ارزش معاملات فرابورس نیز در این مقطع حدود ۹۵ هزار میلیارد ریال و حجم معاملات بیش از ۹ میلیارد سهم بوده است.

ترکیب معاملات ابتدایی بازار یک پیام مهم دارد: فعلاً کفه عرضه سنگین‌تر از تقاضاست. افت همزمان شاخص کل و شاخص هم‌وزن نشان می‌دهد بازار در شروع معاملات نتوانسته از موج فروش فاصله بگیرد. با این حال، منفی بودن شاخص در یک ساعت ابتدایی به‌تنهایی به معنای تداوم این روند تا پایان معاملات نیست و واکنش نمادهای بزرگ، ارزش معاملات و تغییر تعداد صف‌های خرید و فروش در ادامه روز اهمیت بیشتری خواهد داشت.

از سوی دیگر، قرار گرفتن شاخص کل در محدوده ۷.۸ میلیون واحدی، بازار را در نقطه‌ای قرار داده که رفتار معامله‌گران نسبت به سطوح تکنیکال می‌تواند اهمیت بیشتری پیدا کند. اگر تقاضا در ادامه معاملات تقویت شود، بخشی از افت ابتدایی می‌تواند جبران شود؛ اما افزایش فشار فروش و تثبیت شاخص در سطوح پایین‌تر، تصویر کوتاه‌مدت بازار را ضعیف‌تر خواهد کرد.

تحلیل تکنیکال؛ شاخص در آزمون حمایت

از منظر تکنیکال، شاخص کل در محدوده ۷.۸ میلیون واحد قرار گرفته و افت ابتدایی امروز نشان می‌دهد بازار هنوز درگیر فشار عرضه است. در چنین شرایطی، مهم‌ترین موضوع برای معامله‌گران نحوه واکنش شاخص به حمایت‌های نزدیک است. تثبیت شاخص بالای حمایت‌های کوتاه‌مدت می‌تواند زمینه را برای برگشت تقاضا فراهم کند، اما شکست حمایت و تثبیت زیر آن، احتمال ادامه اصلاح را افزایش می‌دهد.

نکته مهم دیگر، رفتار شاخص هم‌وزن است. کاهش بیش از ۵ هزار واحدی این شاخص نشان می‌دهد ضعف بازار فقط ناشی از چند نماد بزرگ نیست. اگر در ادامه، شاخص هم‌وزن نیز نتواند به مدار مثبت بازگردد، می‌توان گفت فشار فروش در بدنه بازار گسترده‌تر شده است.

در طرف مقابل، افزایش ارزش معاملات همراه با کاهش شدت عرضه می‌تواند نخستین نشانه بازگشت تقاضا باشد. بنابراین در ادامه معاملات باید سه متغیر به‌طور همزمان رصد شود: حجم و ارزش معاملات، تغییر تعداد صف‌های فروش و واکنش شاخص کل به حمایت‌های تکنیکال. بازپس‌گیری بخش مهمی از افت ابتدایی، سیگنال بهتری برای بازار خواهد بود؛ در حالی که تشدید افت و افزایش عرضه در نیمه دوم معاملات، ریسک ادامه اصلاح کوتاه‌مدت را بیشتر می‌کند.